Os fundos de investimentos estão se tornando uma opção atraente, principalmente para quem é investidor iniciante e está começando nessa jornada.
Para se ter uma ideia, houve um aumento de 47% nas buscas no Google por esse tema recentemente, mostrando que mais pessoas estão procurando alternativas para diversificar o seu capital.
Entretanto, antes de tomar uma decisão é preciso entender um pouco mais a fundo sobre o que são os fundos de investimentos e como você pode investir nessa modalidade.
O que são fundos de investimentos?
Fundos de investimentos nada mais é do que uma espécie de condomínio no qual diversos investidores se reúnem com o mesmo objetivo de investimento.
Vale dizer que para administrar os recursos do fundo é nomeado um gestor que é quem escolhe os ativos baseado no princípio que o fundo possui.
Os gestores de fundos são profissionais ou empresas que possuem registro na CVM e que definem a estratégia buscando maximizar o retorno e diminuir o risco.
O cotista do fundo ganha com o rendimento das aplicações ou até mesmo com a valorização da sua cota. Por isso, essa é uma opção que vem chamando bastante a atenção.
Quais são os tipos de fundos de investimentos?
Existem vários tipos de fundos de investimentos, mas basicamente eles são divididos em fundos abertos e fechados. Vamos entender as diferenças entre eles.
Em um fundo aberto, o cotista pode solicitar o resgate a qualquer hora respeitando o prazo estabelecido pelo fundo. Além disso, nele novos cotistas podem entrar ou sair a qualquer momento que queiram.
Já um fundo fechado só permite o resgate após todo o prazo de duração do fundo, e também não é permitida a entrada de novos cotistas.
Entendendo essa dinâmica é preciso compreender que todos os demais tipos de fundos são ou aberto ou fechado. Dentre eles estão os fundos de:
- Ações;
- Renda Fixa;
- Cambiais;
- Multimercados;
- ETFs
- Dívida;
- Imobiliários.
Fundos de Ações
No fundo de ações, os gestores destinam o dinheiro dos cotistas a uma carteira de ações determinada na estratégia do fundo.
Eles podem ser de gestão passiva quando a ideia é refletir um benchmark, ou ativa, quando se quer superar um índice de referência.
Fundo de Renda Fixa
Nos fundos de Renda Fixa os recursos têm que ser aplicados obrigatoriamente em ativos de renda fixa como Tesouro Direto, LCI, LCA, debênture e CDB.
Esse é um tipo de fundo de baixo risco, e por isso a sua rentabilidade tem uma previsibilidade bem maior que outras opções, mas por outro lado, o retorno costuma ser menor também.
Fundo Cambial
Em um fundo cambial o objetivo é fazer com que os cotistas ganhem com investimentos em aplicações baseadas em moedas estrangeiras.
Portanto, a intenção é lucrar com a oscilação do dólar, euro ou qualquer outra operação com derivativos dessas moedas. Na maioria dos casos 80% do patrimônio do fundo tem que ser investido em moedas.
Fundos Multimercados
Os fundos multimercados possuem parte dos recursos aplicados em renda fixa e outra parte em renda variável. Ele também pode ter cotas em outros fundos.
Dessa forma, existem fundos multimercados que possuem um grau de risco mais baixo e outros com um risco mais elevado. Tudo depende da distribuição do portfólio.
ETFs
Os ETFs são muito similares aos Fundos de Ações, entretanto, eles geralmente acompanham o desempenho de um índice de mercado como o Ibovespa ou índice Small Caps, por exemplo.
Fundo de Dívida
Esse é um tipo de fundo que investe pelo menos 80% dos recursos em dívida da união. Por isso, ele é considerado uma opção segura, uma vez que você está investindo em papéis emitidos pelo governo brasileiro que são negociados no exterior.
Fundos Imobiliários
Os Fundos Imobiliários são aqueles nos quais os recursos são destinados para ativos do setor imobiliário. Eles podem ser de tijolo quando o investimento é feito diretamente em um imóvel ou papel quando o investimento é feito em LCI e CRI.
Como escolher um fundo de investimento?
Agora que já falamos o que é um fundo de investimento e quais são os principais tipos disponíveis, vamos falar sobre como escolher um fundo de investimento.
Escolha o fundo de acordo com o seu perfil
Todo investidor possui um perfil que normalmente é dividido em: conservador, moderado e arrojado. Portanto, é preciso avaliar o quanto você está disposto a correr de risco.
Se você não deseja correr nenhum risco, então o ideal é buscar um fundo mais conservador, como o fundo de Renda Fixa, por exemplo.
Já se você tem um perfil mais arrojado, é possível escolher algo mais arriscado com perspectivas de maiores ganhos como os cambiais e multimercados.
Monte uma boa estratégia
Cada fundo tem normalmente um propósito, ou seja, o tipo de investimento que o gestor fará, bem como o grau de risco que ele possui.
Mesmo que um fundo já tenha uma certa diversificação, o ideal é investir em mais de um fundo para ampliar o seu rendimento e minimizar o risco.
Geralmente a própria categoria do fundo já resume a estratégia que ele possui. Por exemplo, um fundo que investe em ações é mais arriscado que aquele que investe em renda fixa.
Avalie o histórico e gestão do fundo
Ainda que o retorno passado não seja garantia de ganhos futuros, sempre é bom analisar a rentabilidade do fundo nos últimos anos.
Isso ajuda a ver qual foi o desempenho do gestor, se a performance do fundo foi superior a outros ativos do mercado, dentre outros fatores importantes.
Atente-se às taxas e tributação
Todo fundo cobra uma taxa de administração para remunerar o seu gestor. Além disso, alguns ainda cobram a taxa de performance quando o gestor consegue um resultado acima do esperado. É importante considerar tudo isso.
Outro ponto é em relação à tributação do fundo que varia de acordo com o prazo de resgate. Portanto, se você resgatar o valor até 180 dias pagará 22,5% de IR, entre 181 e 360 dias pagará 20%, entre 361 a 720 dias 17,5% e acima de 721 dias pagará 15%.
Existem muitas corretoras que isentam o valor da cobrança da taxa de corretagem. Isso é fundamental para ampliar a rentabilidade. Agora que você já sabe, é só escolher os melhores fundos de investimento para começar.
